# Dogs of the Dow: Strategi Investasi Dividen *English: Dogs of the Dow: Definition, List of Stocks, Performance* > Pelajari strategi Dogs of the Dow, cara memilih saham berdividen tinggi dari DJIA, dan performanya. **Definisi:** Dogs of the Dow adalah strategi investasi yang memilih 10 saham berdividen tertinggi dari 30 komponen DJIA dengan tujuan mengungguli indeks tersebut. **URL:** https://invespedia.belajarforex.co.id/d/dogsofthedow --- ## Apa Itu Dogs of the Dow? "Dogs of the Dow" adalah strategi investasi yang berusaha mengungguli Dow Jones Industrial Average (DJIA) setiap tahun dengan memfokuskan portofolio pada investasi berimbal hasil tinggi. Konsep umumnya adalah mengalokasikan dana ke 10 saham blue-chip dengan imbal hasil dividen tertinggi di antara 30 komponen DJIA. Strategi ini memerlukan penyeimbangan kembali di awal setiap tahun kalender. ### Poin Penting ## Memahami Dogs of the Dow Karena Dow adalah salah satu indeks tertua dan paling banyak diikuti di dunia—dan umumnya dianggap sebagai barometer pasar yang lebih luas—tidak jarang ahli strategi pasar mendasarkan teknik investasi pada beberapa komponen DJIA. Alasan utama mengikuti Dogs adalah karena strategi ini menyajikan formula sederhana yang dirancang untuk berkinerja kurang lebih sejalan dengan Dow. Meskipun bukan konsep yang sepenuhnya baru, strategi ini pertama kali menjadi populer pada tahun 1991, setelah publikasi buku Michael B. O’Higgins, Beating the Dow. Dalam buku tersebut, O’Higgins juga menciptakan nama "Dogs of the Dow". ## Metodologi Dogs of the Dow Dogs of the Dow bergantung pada premis bahwa perusahaan blue-chip tidak mengubah dividen mereka untuk mencerminkan kondisi perdagangan, oleh karena itu, dividen adalah ukuran nilai rata-rata perusahaan. Sebaliknya, harga saham berfluktuasi sepanjang siklus bisnis. Ini berarti bahwa perusahaan dengan dividen tinggi relatif terhadap harga saham berada di dekat dasar siklus bisnis mereka, sehingga harga saham mereka kemungkinan akan meningkat lebih cepat daripada perusahaan dengan imbal hasil dividen rendah. Dalam skenario ini, investor yang berinvestasi kembali pada perusahaan berimbal hasil dividen tinggi setiap tahun akan berharap untuk mengungguli pasar secara keseluruhan. Ada banyak cara untuk membeli sekuritas ini. Anda dapat memilih saham individu sendiri dan membangun portofolio Anda, berinvestasi langsung di Dow melalui exchange-traded funds (ETF), atau Anda dapat mengikuti strategi Dogs of the Dow—yang sahamnya menawarkan imbal hasil lebih baik daripada Dow secara keseluruhan. Seringkali, Dogs mampu mengungguli Dow sepanjang tahun. Dogs of the Dow tahun 2023 tercantum di bawah ini. ## Cara Kerja Strategi Dogs of the Dow Idenya adalah membuat pemilihan saham menjadi agak mudah dan relatif aman, yang terakhir karena cakupannya terbatas pada saham blue-chip. Sebagai taktik, Dogs of the Dow berjalan seperti ini—setelah pasar saham ditutup pada hari terakhir tahun ini, pilih 10 saham dengan imbal hasil dividen tertinggi di DJIA. Kemudian, pada hari perdagangan pertama tahun baru, investasikan jumlah dolar yang sama di masing-masing saham tersebut. Tahan portofolio selama setahun, lalu ulangi prosesnya di awal setiap tahun berikutnya. Namun, bagi kebanyakan non-profesional, investasi tidak pernah sesederhana itu, terutama dengan banyaknya strategi yang ada. Oleh karena itu, investor individu rata-rata perlu memahami apa yang mereka lakukan dengan uang mereka. Oleh karena itu, alat Dogs of the Dow berlimpah. Cukup jelajahi Internet untuk melihat opini, komentar, analisis, kalkulator, grafik, perkiraan, dan penyaring saham Dogs of the Dow. Bahkan ada situs web Dogs of the Dow. Karena ini dimaksudkan sebagai strategi jangka panjang dengan perawatan rendah yang meniru kinerja DJIA, tidak mengherankan jika hasil jangka panjangnya serupa. Ada tahun-tahun ketika Dow mengungguli Dogs dan sebaliknya, tetapi kinerjanya dari waktu ke waktu mengesankan. ## Perbandingan Kinerja Sampel Dogs of the Dow mengalami kerugian yang lebih besar selama krisis keuangan tahun 2008 dibandingkan DJIA, tetapi dalam dekade dan lebih yang mengikutinya, kinerjanya sedikit di bawah indeks acuan. Dari tahun 2013 hingga 2023, Dogs of the Dow memiliki total pengembalian kumulatif sebesar 10,02% dibandingkan dengan total pengembalian kumulatif 11,48% dari Dow Jones Industrial Average (DJIA). Efek kumulatif dari kinerja ini dari tahun ke tahun menunjukkan bahwa meskipun mengalami kerugian lebih besar pada tahun 2008 daripada indeks, strategi ini berhasil menutupi kekurangannya dan memberikan kinerja yang terhormat selama satu dekade dengan hasil yang sangat mirip dengan DJIA. Namun, dalam lima tahun terakhir, dari tahun 2018 hingga 2023, Dogs tertinggal dari DJIA dengan selisih yang lebih lebar, memberikan total pengembalian kumulatif sebesar 5,29% dibandingkan dengan total pengembalian kumulatif DJIA sebesar 8,39%. ## Apakah Ada ETF yang Melacak Dogs of the Dow? Tidak ada ETF yang secara spesifik berinvestasi dalam strategi Dogs of the Dow dengan berinvestasi pada 10 perusahaan dengan kinerja dividen tertinggi di Dow; namun, ada ETF yang berinvestasi dalam strategi serupa dengan fokus dividen pada Dow, seperti Invesco Dow Jones Industrial Average Dividend ETF (DJD) dan ALPS International Sector Dividend Dogs ETF (IDOG). ## Perusahaan Apa Saja yang Termasuk dalam Dogs of the Dow? Perusahaan yang membentuk Dogs of the Dow pada tahun 2023 adalah ## Bagaimana Dogs of the Dow Dipilih? Strategi dalam memilih Dogs of the Dow sederhana. 10 perusahaan di Dow Jones Industrial Average yang membayar imbal hasil dividen tertinggi pada hari perdagangan terakhir tahun ini dipilih untuk masuk dalam Dogs of the Dow. ## Intinya Meskipun Dogs of the Dow sedikit tertinggal dari DJIA dalam 10 tahun terakhir, strategi ini tetap berfungsi sebagai strategi dividen yang baik jika investor mencari pembayaran tetap dalam portofolio mereka. Jika investor mencari pengembalian murni, maka DJIA atau S&P 500 berfungsi sebagai investasi yang lebih baik secara keseluruhan untuk jangka panjang. ## FAQ **Apa itu strategi Dogs of the Dow?** Dogs of the Dow adalah strategi investasi yang memilih 10 saham berimbal hasil dividen tertinggi dari 30 komponen DJIA dengan tujuan mengungguli indeks tersebut setiap tahun. **Bagaimana cara memilih saham dalam strategi Dogs of the Dow?** Saham dipilih berdasarkan 10 perusahaan di Dow Jones Industrial Average yang membayar imbal hasil dividen tertinggi pada hari perdagangan terakhir tahun tersebut. **Apakah Dogs of the Dow selalu mengungguli DJIA?** Tidak selalu. Ada tahun-tahun ketika DJIA mengungguli Dogs of the Dow, dan sebaliknya, tetapi kinerjanya dari waktu ke waktu cukup mengesankan dan seringkali mirip. **Apakah ada ETF yang melacak strategi Dogs of the Dow?** Tidak ada ETF yang secara spesifik melacak strategi Dogs of the Dow, tetapi ada ETF yang berfokus pada dividen dari komponen Dow. **Untuk siapa strategi Dogs of the Dow cocok?** Strategi ini cocok bagi investor yang mencari pembayaran dividen tetap dalam portofolio mereka dan menginginkan pendekatan investasi yang relatif sederhana.